506. Орлов А.И. Программа курса «Теория экономического анализа». - М.: Московский психолого-социальный институт, 2000. - 6 с.

МОСКОВСКИЙ ПСИХОЛОГО-СОЦИАЛЬНЫЙ ИНСТИТУТ

ФАКУЛЬТЕТ ЭКОНОМИКИ И ПРАВА

Программа курса

 
ТЕОРИЯ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА  

Программа составлена
профессором, доктором технических наук А.И.Орловым

 

МОСКВА,  2000

Тематический план курса «Теория экономического анализа»

№ пп.	Наименование тем курса	Число часов	
1.	Себестоимость и цена продукции (товара, услуги)	1	
2. 	Основные характеристики финансового потока	2	
3. 	Дисконтирование и срок окупаемости	2	
4. 	Методы расчета индекса инфляции	1	
5.	Применения индекса инфляции	2	
6. 	Свойства индекса инфляции	2	
7. 	Различные подходы к оценке экономической эффективности	2	
8.	Теоретические модели экономического анализа. Модель оптимизации соотношения факторов производства. 	3	
9.	Различные виды издержек организации 	2	
10.	При какой цене организация получает прибыль? 	1	
11.	Варианты поведения убыточной организации 	2	
12.	Анализ работы организаций в условиях чистой конкуренции и в условиях монополии	2	
13.	Экономический анализ в схемах логистики	2	
14.	Экономический анализ производственной деятельности 	2	
15.	Основные фонды и оборотные средства	2	
16.	Понятие о балансе организации	1	
17.	Оборотные активы баланса организации	2	
18.	Баланс по активам и баланс по пассивам 	2	
19.	 Долгосрочные и краткосрочные пассивы 	1	
20.	Оценка имущественного положения в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации  	2	
21.	Коэффициенты ликвидности и оценка финансовой устойчивости организации	3	
22.	Отчет о финансовых результатах 	2	
23.	Оценка деловой активности	2	
24.	Оценка рентабельности 	2	
25.	Оценка положения организации на рынке ценных бумаг   	1	
26.	Кредитоспособность хозяйствующего субъекта 	1	
27.	Нормы для показателей финансовой устойчивости 	1	
28.	Особенности финансовой отчетности банков 	1	

			

Программа курса «Теория экономического анализа»

1. СЕБЕСТОИМОСТЬ И ЦЕНА ПРОДУКЦИИ (ТОВАРА, УСЛУГИ). Себестоимость продукции (изделия, товара, услуги). Составляющие себестоимости на уровне цеха и на уровне предприятия. Себестоимость реализации. Цены конкурентов, их разброс, отсутствие единой «рыночной цены». Выводы о целесообразности выхода на рынок и о возможной продажной цене изделия (товара, услуги) собственного выпуска.  

2.	 ОСНОВНЫЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ ФИНАНСОВОГО ПОТОКА. Изменение стоимости денег с течением времени. Две его основные причины – банковский процент и инфляция. Проблема приведения финансовых потоков к одному моменту времени. Дисконтирование и дисконт-фактор. Чистая приведенная величина (значение, прибыль, доход и др., по-английски – Net Present Value, сокращенно NPV) – экономическая оценка хозяйственного проекта, в частности, инвестиционного (финансового потока). Формула расчета чистой приведенной величины. График чистой приведенной величины как функции дисконт-фактора. Различные варианты сравнений двух проектов по таким графикам. Внутренняя норма доходности как характеристика финансового потока.  

3.	ДИСКОНТИРОВАНИЕ И СРОК ОКУПАЕМОСТИ. Срок окупаемости и чистая приведенная величина (как функция времени). Простейший финансовый поток – единовременные инвестиции, обеспечивающие ежегодный доход фиксированной величины.  Формулы для расчета срока окупаемости в случае простейшего финансового потока (на основе суммы геометрической прогрессии).  

4. МЕТОДЫ РАСЧЕТА ИНДЕКСА ИНФЛЯЦИИ. Инфляция как рост цен. Использование потребительских корзин для измерения роста цен. Минимальная продовольственная корзина, обеспечивающая физиологические потребности человека и сбалансированная по белкам, жирам и углеводам. Разброс цен на один и тот же товар и отсутствие единой «рыночной цены». Выход - слежение за ценами в определенных точках. Расчет индекса инфляции как отношения стоимостей потребительских корзин. Динамика индекса инфляции в России. 

5. ПРИМЕНЕНИЯ ИНДЕКСА ИНФЛЯЦИИ. Виды инфляции: спроса, издержек, административная. Применения индекса инфляции для сопоставления расходов и доходов, для вычисления прожиточного минимума, для оценки истинного банковского процента и процента платы за кредит, изучения динамики курсов валют, при сопоставлении экономических величин, относящихся к различным моментам времени.  

6. СВОЙСТВА ИНДЕКСА ИНФЛЯЦИИ. Теоремы умножения и сложения. Расчет индекса инфляции за несколько периодов. Средний индекс инфляции как среднее геометрическое. Инфляция  «в разах» и в процентах и причина появления распространенной ошибки - сложения процентов роста цен при объединении периодов. 

7. РАЗЛИЧНЫЕ ПОДХОДЫ К ОЦЕНКЕ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ (на примере места проведения регионального праздника). Подход на основе максимизации минимально возможной прибыли (подход пессимиста) и основная идея теории антагонистических игр. Подход оптимиста (на основе максимизации максимально возможной прибыли). Подход на основе максимизации средней прибыли (подход специалиста по статистическим решениям на основе теории вероятностей). Подход экономиста на основе минимизации упущенной выгоды. Противоречивость предлагаемых решений. Голосование как пример решения комиссии экспертов. «Подводные камни» голосования. 

8. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ МОДЕЛИ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА. МОДЕЛЬ ОПТИМИЗАЦИИ СООТНОШЕНИЯ ФАКТОРОВ ПРОИЗВОДСТВА - труда и капитала (основных и оборотных средств). Объем выпуска (производственная функция), линии равного выпуска (изокванты) и равных затрат (изокосты). Графический вывод условия оптимальности - изокванта должна касаться изокосты.  Частный вид зависимости выпуска от факторов производства - производственные функции типа Кобба-Дугласа. Оптимальное соотношение факторов производства. Отраслевой норматив капиталоемкости на одного работающего и его использование. 

9. РАЗЛИЧНЫЕ ВИДЫ ИЗДЕРЖЕК ОРГАНИЗАЦИИ (фирмы). Издержки как функции объема выпуска: общие, постоянные, переменные, средние, средние переменные, предельные. Экономический смысл предельных издержек. Точка безубыточности, Условие оптимальности объема выпуска: цена должна равняться предельным издержкам. 

10. ПРИ КАКОЙ ЦЕНЕ ОРГАНИЗАЦИЯ ПОЛУЧАЕТ ПРИБЫЛЬ? Минимум средних издержек и предельные издержки. Первое замечательное значение цены - граница между прибылью и убытком. Его равенство минимуму средних издержек. Расчет для квадратической зависимости издержек от объема выпуска. - 1 час.

11. ВАРИАНТЫ ПОВЕДЕНИЯ УБЫТОЧНОЙ ОРГАНИЗАЦИИ. Что делать при убытке - продолжать выпуск или прекращать его? Выбор из двух зол меньшего. Минимизация средних переменных издержек и равное этому минимуму второе специальное значение цены - граница между продолжением производства и прекращением его. Расчет для квадратической зависимости издержек от объема выпуска.

12. АНАЛИЗ РАБОТЫ ОРГАНИЗАЦИЙ В УСЛОВИЯХ ЧИСТОЙ КОНКУРЕНЦИИ И В УСЛОВИЯХ МОНОПОЛИИ. Анализ деятельности ряда фирм в ситуации чистой конкуренции, восстановление результатов их финансово-хозяйственной деятельности и выработка рекомендаций по дальнейшим действиям на основе теории связи издержек и прибыли согласно пп.9-11 выше. Модификация теории связи издержек и прибыли в ситуации монополии. Вывод условия оптимальности для монополии - предельный доход равен предельным издержкам. 

13. ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ В СХЕМАХ ЛОГИСТИКИ - теории и практики движения материальных, финансовых и информационных потоков. Модель Вильсона управления запасами. Плата за доставку и плата за хранение. Формула «квадратного корня», задающая оптимальный размер поставки. 

14. ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ПРОИЗВОДСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ промышленных предприятий. Краткий анализ использования различных групп показателей - объема производства, реализации, качества продукции, ритмичности, технического развития, использования основных и оборотных фондов, материально-технического снабжения, производительности труда, движения кадрового состава, заработной платы, себестоимости и др.

15. ОСНОВНЫЕ ФОНДЫ И ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА. Их типовая структура и использование для организаций и предприятий различных типов. Движение основных фондов и оборотных средств в процессе  хозяйственной деятельности. Амортизация. Анализ соответствующих примеров для ряда организаций.      

16. ПОНЯТИЕ О БАЛАНСЕ ОРГАНИЗАЦИИ как основном отчетном документ в области финансово-хозяйственной деятельности организации. Понятие об активе баланса предприятия. Состав раздела «Внеоборотные активы».  

17. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ БАЛАНСА ОРГАНИЗАЦИИ. Их состав и типовые изменения в ходе финансово-хозяйственной деятельности. Положительные и отрицательные сдвиги в финансово-экономическом положении организации, проявляющиеся в изменениях оборотных активов. 

18. БАЛАНС ПО АКТИВАМ И БАЛАНС ПО ПАССИВАМ организации. Совпадение итоговых величин (баланса по активам и баланса по активам) и его значение для экономического анализа в области финансово-хозяйственной деятельности организации. Понятие о пассиве баланса предприятия.  Раздел «Капитал и резервы организации». 

19. ДОЛГОСРОЧНЫЕ И КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ баланса организации. Их роль в экономическом анализе финансово-хозяйственной деятельности организации. Анализ примеров положительного и отрицательного изменения пассивов. Влияние конкретных эпизодов хозяйственной деятельности на изменение активов и пассивов.

20. ОЦЕНКА ИМУЩЕСТВЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ В СИСТЕМЕ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ. Сумма хозяйственных средств, доля основных средств в активах, коэффициенты износа и другие показатели.
 
21. КОЭФФИЦИЕНТЫ ЛИКВИДНОСТИ И ОЦЕНКА ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации. Функционирующий капитал, маневренность собственных средств, коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и другие коэффициенты, характеризующие ликвидность. Коэффициенты концентрации и маневренности собственного капитала, концентрации и структуры заемного капитала и другие коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость. 

22. ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ – один из основных источников получения информации о финансово-хозяйственной деятельности организации. Использование формы № 2 финансовой отчетности «Отчет о финансовых результатах» (приложение №1 к балансу организации) в экономическом анализе.  

23. ОЦЕНКА ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации. Коэффициенты, применяемые для оценки деловой активности. 

24. ОЦЕНКА РЕНТАБЕЛЬНОСТИ в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации. Система коэффициентов для оценки рентабельности. 

25. ОЦЕНКА ПОЛОЖЕНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации. Коэффициенты, используемые для оценки положения коммерческой организации на рынке ценных бумаг. 

26. КРЕДИТОСПОСОБНОСТЬ ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА (пример расчета кредитоспособности хозяйствующего субъекта на основе оценки эффективности его финансово-хозяйственной деятельности). 

27. НОРМЫ ДЛЯ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ в системе показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности организации. Рекомендуемые численные значения для приемлемых величин показателей финансовой устойчивости.  

28. ОСОБЕННОСТИ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ БАНКОВ (особенности балансового отчета банковских учреждений по сравнению с организациями других типов).

Литература

1.	Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. – М.: Финансы и статистика, 1993. – 420 с.
2.	Хайман Д.Н. Современная микроэкономика: анализ и применение Пер. с англ. – М.: Финансы и статистика, 1992.
3.	Пиндайк Р., Рубинфельд Д. Микроэкономика. Сокр. пер. с англ. – М.: Экономика, 1991. – 460 с.
4.	Экономический анализ деятельности промышленных предприятий. Учебное пособие. – М.: Мысль, 1970.
5.	Шмален Г. Основы и проблемы экономики предприятия. Пер. с нем. Основы и проблемы экономики предприятия. – М.: Финансы и статистика, 1996. – 512 с.
6.	Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов. – М.: Финансы и статистика, 1998. – 144 с.
7.	Карминский  А.М., Оленев Н.И., Примак А.Г., Фалько С.Г. Контроллинг в бизнесе. – М.: Финансы и статистика, 1998. – 256 с.